Перейти к содержимому

Аналитика от IC Markets

форекс аналитика forex

  • Please log in to reply
1499 replies to this topic

Пользователь не на сайте #31 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 20 Июль 2017 - 10:09

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 20.07.2017 г   

ЦБ Японии оставил свои планы без изменений, а ЕЦБ в своих будет осторожен

По итогам заседания по денежно-кредитной политике ЦБ Японии принял решение сохранить нынешних курс, оставив уровни процентных ставок, а также меры стимулирования без изменений. На этой волне на валютном рынке отмечалось снижение иены, которое было умеренным, так как в целом на рынке не ожидали каких-либо серьезных «телодвижений» регулятора в сторону изменения монетарного курса.

Такие действия в Банке объяснили умеренным ростом экономики страны, низким уровнем инфляционного давления. На этом фоне, согласно заявлению регулятора, «инфляция достигнет уровня около 2.0% только в 2018 году». Ранее в банке выражали надежду, что это произойдет в текущем. Обновленный прогноз базового показателя потребительской инфляции (CPI) демонстрирует ожидание роста инфляции в 1.4% в 2018 г, предыдущий прогноз 1.3%, в 2019 финансовом году 1.9%. На заседании было сделано также предложение покупать гособлигации с годовыми темпами в 45 трлн иен, но оно было отклонено большинством голосов членов ЦБ.

Теперь после результата заседания ЦБ Японии внимание рынка будет сконцентрировано на итогах двухдневного заседания ЕЦБ. В соответствие с раскладом сил на рынках, инвесторы ожидают от европейского регулятора подтверждения смены монетарного курса с мягкого на постепенно ужесточающийся. Главными причинами этого считается рост экономики и дефицит государственных облигаций с соответствующими условиями для их покупок банком, прежде всего немецких. Сдерживающим фактором остается все еще довольно низкий уровень инфляции. Согласно обнародованным последним данным, показатель в годовом выражении находится на отметке 1.3%, что значительно ниже целевого уровня в 2.0%.

Оценивая такие рыночные ожидания, а также состояние экономики и уровень инфляции, можно предположить, что ЕЦБ может дать понять о планах постепенного сокращения стимулирующих мер. В первую очередь это относится к объемам выкупа государственных облигаций. Когда этот процесс может начаться сказать сложно, но можно предположить, что банк его привяжет к моменту окончания действия нынешней программы количественного смягчения, которая заканчивается в декабре этого года. Если так все и будет, то, вероятно, уже с января банк либо сразу прекратит покупки активов, например, на фоне повышения инфляции, либо что более реально, начнет плавное ежемесячное сокращение объемов покупок с нынешних 60 млрд евро в месяц в течение всего следующего года при этом связывая этот процесс с динамикой инфляции.

Если ЕЦБ сообщит о таком варианте развития событий, а именно о плавном снижении объемов покупок в течение всего 2018 года, то следует ожидать негативной реакции на валютном рынке. Такой вариант развития событий приведет к распродажам евро, который учел в своих ценах не только вероятность начала сокращения стимулов, но даже и полную их ликвидацию с начала нового года. Такое решение ЕЦБ, а оно реально на волне слабого инфляционного давления, явно разочарует рынки и приведет к развороту евро вниз против основных валют.

В тоже время, если регулятор будет более оптимистичным и даст понять, что в декабре программа выкупа гособлигаций заканчивается, то этот вариант развития событий, как мы указывали выше, также уже учтен в ценах на валютных рынках и, поэтому мы также ожидаем фиксации ранее полученной прибыли и локального разворота евро вниз. Как нам представляется, для дальнейшего роста евро нужны будут новые драйверы, например, заявление о начале повышения ставок в следующем году, но исходя из состояния экономики, а также торможения экономического роста и инфляции в Штатах, что является наглядным примером, ЕЦБ вряд ли пойдет на такие обещания.  

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

Пользователь не на сайте #32 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 20 Июль 2017 - 10:11

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 20.07.17 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара корректируется вниз в ожидании итогов двухдневного заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Если результат заседания окажется в русле ожиданий или даже несколько ниже их, можно предположить продолжение коррекционного снижения цены.

Техническая картина:
Цена расположена на уровне средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится под зоной перекупленности и плавно снижается. Стохастики наоборот расположены над зоной перепроданности. MACD выше нулевой линии и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.  

Торговые рекомендации.
Если пара пробьет отметку 1.1485 на итогах заседания ЕЦБ, есть вероятность ее снижения к 1.1365 с перспективой падения к 1.1285.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

Размещенное изображение

Пользователь не на сайте #33 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 20 Июль 2017 - 11:20

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 20.07.2017 г.

В фокусе рынка заявление ЕЦБ по монетарной политике

Торги в Европе на рыках акций в четверг начались с позитива. Инвесторы отыгрывали закрытие рынка акций США в «зеленой зоне» в ожидании итогов двух дневного заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12520.25 (+0.55%)
FTSE 100 - 7461.25 (+0.41%)
CAC 40 – 5242.50 (+0.51%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе растет по отношению ко всем основным валютам. Сильнее всего доллар прибавляет к австралийскому доллару (+0.45%). В фокусе рынка сегодня итоги заседания ЕЦБ по монетарной политике.

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1507 (-0.06%), GBPUSD - 1.2995 (-0.22%), USDJPY – 112.14 (+0.18%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе снижаются на волне разнонаправленных факторов. С одной стороны, в Штатах отмечается снижение запасов нефти и нефтепродуктов, а с другой, отмечает высокий рост предложения сырой нефти на мировом рынке. Brent на момент написания комментария снижается на 0.14% до 49.63, а WTI на 0.19% до 47.23 доллара за баррель.

Осторожное по содержанию решение ЕЦБ плавно снижать стимулирование, а также сохранение нынешнего уровня процентных ставок еще продолжительный период окажет давление на единую валюту.

Главным событием дня сегодня будет заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Состоится пресс-конференция М. Драги. Также будут опубликованы данные по производственной инфляции в Германии, объему розничных продаж в Великобритании, баланс счета текущих операций в еврозоне. Из американской статистики будут озвучены цифры индекса производственной активности от ФРБ Филадельфии.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

Пользователь не на сайте #34 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 21 Июль 2017 - 07:20

Технический анализ пары EUR/USD на 21.07.2017

Пара EUR/USD показала сумасшедший рост после решения по процентной ставке и пресс-конференции ЕЦБ. Движение было резким и сильным, а также было поддержано крупным объемом. Также необходимо отметить новый уровень поддержки, который был образован во время данного роста. Это отметка 1.1548 – 1.1570. В данном уровне сосредоточен крупный объеме + цена здесь фиксировалась, после чего рост продолжился.
Размещенное изображение
В общем, можно утверждать, что восходящий тренд по евро продолжается.
Учитывая этого факт + наличие сильной и свежей поддержки, стоит отдать предпочтение длинным позициям по паре EUR/USD.
Входить в рынок необходимо после небольшой, плавной коррекции цены вниз, чтобы получить более выгодную точку входа и, как следствие, лучшее соотношение риск/прибыль. Снижение цены должно быть на небольшом объеме. Стоп лосс стоит ставить под уровень 1.1538. Потенциал роста около 110-120 пунктов.
Размещенное изображение
Сентимент рынка полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций, что является ещё одним хорошим знаком для нас.
Размещенное изображение
Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

Пользователь не на сайте #35 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 21 Июль 2017 - 10:25

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 21.07.2017 г   

ЕЦБ может пойти на плавную смену монетарного курса

Похоже, что ЕЦБ пойдет по пути ФРС на что указывает вчерашнее заявление М. Драги, президента Европейского центрального банка. Если в прошлом месяце на пресс-конференции Драги после дифирамбов в пользу восстановления европейской экономики осторожно намекнул на то, что регулятор может пересмотреть свое отношение к стимулирующим мерам, то в четверг он был более конкретен и сообщил, что осенью на заседании будет обсуждаться эта тема. Больше ничего другого он не сообщил, но этого было достаточно для того чтобы евро взлетел на валютных рынках.

Самое странное в этой ситуации – это то, что Драги никаких обещаний по сворачиванию программы количественного смягчения не делал. Он только заявил, что осенью, по нашим предположениям после выборов канцлера в Германии, будет эта тема обсуждаться и точка. Кстати сказать, тоже самое делал ЕЦБ и год назад, когда принимал решение о сокращении объема выкупа активов с 80 млрд евро в месяц до 60 млрд евро.

Сама резолюция банка по итогам заседания была сделана в «мягкой» форме и констатировала продолжение в неопределенном периоде времени нынешнего монетарного курса. После обнародования итогов заседания евро пошел на снижение, но затем на волне комментария президента ЦБ взлетел к максимуму мая 2016 года и даже преодолел его, вероятно, настроившись и далее на рост уже к новой локальной вершине августа 2015 года.

Несмотря на существующий на рынках скепсис в отношении того, что ЕЦБ решится реально начать менять монетарный курс, спекулянтов его риторика вполне устроила и позволила продолжить фактически непрерывное ралли, которое началось по итогам президентских выборов во Франции.

Оценивая дальнейшие перспективы действий ЕЦБ, мы склонны считать, что он может пойти по пути ФРС, а именно начать действительно с постепенной ликвидации в следующем году программы количественного смягчения, а затем на фоне улучшения состояния экономики, если оно, конечно, будет продолжаться, продолжить плавным повышением процентных ставок, как это делает Федрезерв. Причем этот процесс может проходить и с недостижением инфляции целевого уровня в 2.0%. Вероятно, в банке осознают современные реалии посткризисной эпохи и понимают, что этой отметки инфляция может не достигнуть еще значительный период времени, а продолжение накачки экономики ликвидностью кроме «мыльных пузырей» в финансовой сфере не приведет. Это может только стать причиной новой волны финансового кризиса, которая будет значительно боле разрушительной, чем это было в 2008-09 гг.

Что же касается перспектив единой европейской валюты. Она может еще локально подтянуться к максимуму 2015 года, но вряд ли выйдет за его границу, так как все рыночные ожидания уже фактически включены в это вероятное движение и теперь рынку необходимо будет получить подтверждение своим надеждам уже по итогам заседания ЕЦБ осенью, когда будет обсуждаться тема будущего денежно-кредитной политики.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

Пользователь не на сайте #36 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 21 Июль 2017 - 10:28

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 21.07.17 г.

AUDUSD

Новостной фон:
Пара вырвалась из диапазона в котором находилась с мая 2015 года на волне позитивной ситуации в китайской экономике, общей слабости американского доллара, а также неплохой ситуации в экономике Австралии. Но несмотря на это пара может локально скорректироваться вниз, так как технически она уже довольно сильно перекуплена.

Техническая картина:
Цена расположена на ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится над уровнем в 50% и демонстрирует приостановку снижения. Стохастики наоборот указывают на разворот вниз. MACD выше нулевой линии и снижается. Индикаторы подтверждают друг друга.  

Торговые рекомендации.
Пара уже скорректировалась на 23% отката по Фибоначчи и может продолжить снижение если пробьет отметку 0.7890. в этом случае цен может скорректироваться к 0.7830-35.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

Размещенное изображение

Пользователь не на сайте #37 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 21 Июль 2017 - 11:57

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 21.07.2017 г.

Рынки переваривают итоги заседания ЕЦБ

Торги в Европе на рыках акций в пятницу проходят разнонаправленно. Инвесторы продолжают оценивать итоги заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике и как это в перспективе окажет влияние на рынки.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12430.50 (-0.13%)
FTSE 100 - 7496.25 (+0.11%)
CAC 40 – 5196.85 (-0.05%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно после вчерашнего падения на фоне итогов заседания ЕЦБ, а также новых скандалов вокруг фигуры Д. Трампа в Штатах. Сильнее всего доллар прибавляет к австралийскому доллару (+0.69%) и заметно падает к новозеландской валюте (-0.50%)

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1639 (+0.06%), GBPUSD - 1.2996 (+0.17%), USDJPY – 111.74 (-0.15%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе после небольшой коррекции в азиатскую торговую сессию растут на фоне ослабления доллара США. Brent на момент написания комментария растет на 0.51% до 49.55, а WTI на 0.45% до 47.13 доллара за баррель.

Слабость американского доллара достигла своего апогея, что в перспективе может привести к закрытию коротких по нему позиций с одновременным разворотом вверх.

Сегодня следует обратить внимание на публикацию данных по потребительской инфляции в Канаде. Позднее будут представлены цифры по количеству действующих буровых вышек в США от сервисной компании Baker Hughes.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

Пользователь не на сайте #38 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 24 Июль 2017 - 08:35

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 24.07.2017 г   

Станет ли наступившая неделя прорывной?

На наступившей неделе пройдет несколько важных событий, которые окажут влияние на мировые рынки, но, похоже, только ограниченное. Сегодня состоится встреча ОПЕК+ в Петербурге, от которой ждут реакции на последние новости о росте объемов добычи сырой нефти и вообще о ее движениях после майской встречи в Вене. Прогноз ОПЕК показал ожидание увеличения добычи сырой нефти в июле на 145 000 баррелей в сутки, что по сообщению консалтинговой компании Petro-Logistics приведет к повышению суммарного объема добычи «черного золота» выше цифры в 33 млн баррелей в сутки.

На этой волне котировки нефти в пятницу падали: марка BRENT ниже отметки в 48 долларов за баррель, а WTI ниже уровня в 45.50. По итогам встречи ОПЕК+ в «Северной Столице» рынок будет ждать какой-то более-менее вменяемой реакции и каких-то, возможно, действий. Если этого не произойдет, то следует ожидать дальнейшего падения нефтяных цен. Оценивая вероятные итоги саммита, мы считаем, что он вряд ли принесет какие-то прорывные идеи и решения, способствующие возобновлению сильного роста нефтяных цен. Похоже, что на фоне противоположных сил, которые, с одной стороны, толкают нефтяные котировки вверх (снижение запасов нефти и нефтепродуктов в Штатах), а с другой, их рост (явное несоблюдение участниками пакта ОПЕК+ квот на снижение объемов добычи сырой нефти) заставит цены «ходить» в довольно узких диапазонах в краткосрочной перспективе.

Конечно, в такой ситуации российский рубль, вероятнее всего, продолжит снижение к доллару и евро. Его ослаблению также помогает наличие устойчивого спроса на валюту из-за конвертации дивидендов нерезидентами в валюту, а с окончанием налогового периода это падение может усилиться. Во вторник 25 июля пройдет пик уплаты налоговых выплат и это может оказать лишь локальную поддержку рублю.

Важным также станет заседание ФРС по денежно-кредитной политике, которое состоится 25-26 июля. Но от него рынки не ждут ничего прорывного, тем более действий по ставкам. Федрезерв ранее в лице своего лидера уже указал на проблемы, которые вряд ли за последние недели могли как-то раствориться. Единственно на чем может остановиться ФРС в своем коммюнике – это на деталях по начал сокращения своего баланса, но эта тема осеннего периода и она не окажет сильного влияния на рынки. На этой волне можно говорить о продолжении восходящей тенденции основной валютной пары евро/доллар к максимумам лета 2015 года.

Также на неделе будут представлены свежие предварительные данные по ВВП США и Великобритании, цифры индекса деловой активности по еврозоне и инфляции в Австралии.

В целом, мы не ожидаем каких-либо серьезных сдвигов на мировых рынках. Помимо отсутствия значимых по содержанию событий, которые бы могли развернуть настроения рыночных игроков, на рынки оказывает влияние фактор летних отпусков, когда значительное количество инвесторов уходит с рынков и, хотя они, конечно, следят за ситуацией, но отсутствие ожидаемо значительных событий вряд ли вернут их к активным действиям, если не произойдет что-то из рук вон выходящее.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

Пользователь не на сайте #39 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 24 Июль 2017 - 08:36

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 24.07.17 г.

AUDUSD

Новостной фон:
Пара после достижения локального максимумам на прошлой неделе консолидируется около этой отметки в ожидании выхода на этой неделе цифр по инфляции в Австралии, которые окажут обязательно на нее влияние. В этой связи пара либо будет консолидироваться до этого события, либо немного скорректируется.  

Техническая картина:
Цена расположена ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится над уровнем в 50% и движется горизонтально. Стохастики не информативны. MACD выше нулевой линии и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.  

Торговые рекомендации.
Мы считаем предпочтительными краткосрочные продажи на росте с вероятной целью 0.7890 и наращивание позиций на продажу в случае прорыва этой отметки с вероятным падением цены к 0.7825-30.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

Размещенное изображение

Пользователь не на сайте #40 IC Markets

IC Markets

    Генерал

  • Пользователи
  • PipPipPipPipPipPip
  • 1 502 Сообщений:

Отправлено 24 Июль 2017 - 10:50

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 24.07.2017 г.

Рынок ждет итогов саммита ОПЕК+

Торги в Европе на рыках акций в понедельник проходят разнонаправленно. Участники рынка ожидают итогов саммита ОПЕК+ в Петербурге, а также ряд важных данных экономической статистики, которые будут обнародованы на этой неделе.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12204.50 (-0.29%)
FTSE 100 - 7420.50 (-0.43%)
CAC 40 – 5121.80 (+0.08%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно. Он подрастает по отношению к евро, франку и новозеландскому доллару, но снижается к стерлингу, иене, канадскому и австралийскому долларам. Сильнее всего доллар прибавляет к «новозеландцу» (+0.69%) и заметно падает к австралийской валюте (-0.49%)

Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1657 (-0.06%), GBPUSD - 1.3013 (+0.15%), USDJPY – 110.82 (-0.27%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе после попытки порасти в азиатскую торговую сессию снижаются на фоне ожидания результата саммита ОПЕК+. Инвесторы по-прежнему скептически воспринимают его итоги, считая, что это ни к чему не приведет. Brent на момент написания комментария снижается на 0.33% до 47.90, а WTI на 0.39% до 45.59 доллара за баррель.

Отсутствие позитивных итогов саммита ОПЕК+ только усилит негативное отношение к перспективам роста цен и окажет сильное понижательное давление на котировки «черного золота». Это несомненно приведет к дальнейшему ослаблению рубля.

Сегодня следует обратить внимание на данные индекса деловой активности в производственном секторе еврозоны и США. Выйдут также цифры по продажам на рынке вторичной недвижимости в США. И, конечно, интересным будет итог встречи ОПЕК+ в Петербурге.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets





Also tagged with one or more of these keywords: форекс аналитика, forex

При полном или частичном воспроизведении интернет-ресурсами материалов сайта, указание автора и прямой гиперссылки на материал обязательно. Печатным СМИ перепечатка без письменного разрешения администраци запрещена . Администрация может не разделять мнение автора и не несет ответственности за авторские материалы. Оценочные суждения не подлежат опровержению и доказыванию их правдивости. За достоверность и содержание рекламы ответственность несет рекламодатель.